為進(jìn)一步改善小微企業(yè)、個體工商戶融資狀況，金融監(jiān)管總局、中國人民銀行、中國證監(jiān)會等8部門近日發(fā)布《支持小微企業(yè)融資的若干措施》。《若干措施》著重發(fā)揮監(jiān)管、貨幣、財稅、產(chǎn)業(yè)等各項政策合力，從增加融資供給、降低綜合融資成本、提高融資效率、提高支持精準(zhǔn)性、落實監(jiān)管政策、強化風(fēng)險管理、完善政策保障、做好組織實施等8個方面，提出23項工作措施。

近年來，金融管理部門高度重視小微企業(yè)金融服務(wù)工作，尤其是加大政策引導(dǎo)和支持力度，著力破解小微企業(yè)融資中遇到的困難，小微企業(yè)融資取得了量增、面擴、價降的積極成效。截至2024年末，普惠小微貸款余額32.93萬億元，同比增長14.6%，貸款增速高于同期各項貸款平均增速，普惠小微授信戶數(shù)超過6000萬戶，已經(jīng)覆蓋了約三分之一經(jīng)營主體。金融監(jiān)管總局最新數(shù)據(jù)顯示，2025年一季度，銀行業(yè)金融機構(gòu)普惠型小微企業(yè)貸款余額35.3萬億元，同比增長12.5%。今年前兩個月，全國新發(fā)放普惠型小微企業(yè)貸款平均利率4.03%，較2024年下降了0.33個百分點。

在看到成績的同時，也要看到目前小微企業(yè)仍然存在許多融資障礙。《若干措施》的出臺，使小微企業(yè)融資迎來政策的合力。

與之前支持小微企業(yè)融資政策措施相比，《若干措施》呈現(xiàn)出許多新亮點，即：突出了政策協(xié)同性，彰顯了融資供給多樣性，凸顯了降低成本的精準(zhǔn)性和提升融資效率的針對性，體現(xiàn)了風(fēng)險管理科學(xué)性。

在政策協(xié)同方面，《若干措施》明確了各項措施的責(zé)任單位，以促使責(zé)任單位在解決小微企業(yè)融資難問題上，拿出更加切實有效的工作舉措，更好發(fā)揮監(jiān)管、貨幣、財稅、產(chǎn)業(yè)等各項政策合力。同時，要求完善小微企業(yè)在融資過程中的風(fēng)險分擔(dān)補償、相關(guān)財稅支持、信用信息共享、信用修復(fù)、綜合績效評價等政策的保障。政策的協(xié)同及保障，有助于小微企業(yè)突破各種融資障礙，實現(xiàn)高質(zhì)量發(fā)展。

在增加融資供給方面，《若干措施》要求，做深做實支持小微企業(yè)融資協(xié)調(diào)工作機制，向外貿(mào)、民營、科技、消費等重點領(lǐng)域傾斜對接幫扶資源；加大首貸、信用貸、中長期貸、法人類貸款、民營類貸款投放；用好支農(nóng)支小再貸款等結(jié)構(gòu)性貨幣政策工具；落實小微企業(yè)無還本續(xù)貸政策；支持小微企業(yè)開展股權(quán)融資。這些支持措施，既能有效拓展新客戶，又能夠扶持老客戶。與此同時，打通了新三板企業(yè)“升板”渠道，實現(xiàn)了多層次股市之間的分級互通，既可以解決小微企業(yè)融資難融資貴的問題，也能激勵小微企業(yè)迅速成長，培育出更多有競爭力的成長型企業(yè)。

在降低綜合融資成本方面，《若干措施》明確，指導(dǎo)銀行加強貸款利率定價管理，合理確定小微企業(yè)貸款利率。同時，降低貸款附加費用，指導(dǎo)銀行清理違規(guī)收費，嚴(yán)格落實“七不準(zhǔn)”規(guī)定，規(guī)范與第三方合作，并堅決整治金融領(lǐng)域非法中介亂象。

就如何提高融資效率問題，《若干措施》明確要求線上線下“雙管齊下”，穩(wěn)妥發(fā)展線上貸款，利用科技手段改進(jìn)授信審批和風(fēng)險管理模型，加強多維度數(shù)據(jù)交叉核驗，提高預(yù)警識別能力。提高線下貸款辦理效率，合理精簡申貸材料，優(yōu)化審批流程，并指導(dǎo)大中型商業(yè)銀行合理下放授信審批權(quán)限，壓縮線下貸款辦理時間。

與此同時，注重強化風(fēng)險管控。將修訂小微企業(yè)貸款風(fēng)險分類辦法，制定差異化標(biāo)準(zhǔn)，簡化分類方法。引導(dǎo)銀行向小微企業(yè)貸款傾斜核銷空間和資源。研究優(yōu)化小微企業(yè)貸款核銷政策，提升不良貸款處置效率。

《若干措施》的實施，將進(jìn)一步提高小微企業(yè)融資的可得性，小微企業(yè)融資成本也將有所降低，盈利空間也將得以擴大。此外，融資效率的提升，支持精準(zhǔn)度的增強，也將幫助企業(yè)更好把握發(fā)展機遇，推動產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級。

本版專欄文章僅代表作者個人觀點